在近期 Stripe 收购 Bridge 以及《GENIUS 法案》持续推进的催化下，稳定币的热度持续攀升。从银行高管到支付行业从业者，越来越多决策者开始关注并探讨稳定币的潜力。稳定币之所以广受关注，源于其四大核心优势：
- 即时结算：实现 T+0 结算，显著降低营运资金需求；
- 极低成本：交易费用远低于传统 SWIFT 系统；
- 全球可达：全天候运作，仅需互联网连接；
- 高度可编程：可通过智能合约实现自动化逻辑。
尽管这些优点被广泛讨论，但许多企业仍对“如何将稳定币融入现有业务”感到困惑。本文旨在为不同行业的非加密企业提供稳定币应用的实用指南，覆盖消费金融、商业银行、薪资服务及卡片发行四大核心场景。
一、消费金融与数字银行
面向消费者（To C）的数字银行，其核心价值指标包括用户规模、单用户收益（ARPU）和用户留存率。稳定币能够直接提升前两项指标——通过接入稳定币汇款服务，银行可拓展新用户群体，并为现有用户增加收入渠道。
核心价值与应用场景
在全球化背景下，数字银行的服务对象常具备跨国特征。部分银行以跨境服务为核心定位，也有一些将其作为增值模块。稳定币汇款相比传统方式（如西联汇款）具有显著优势：
- 速度更快：瞬时到账，传统方式需 2-5 天；
- 成本更低：手续费低至 0.3%，远低于传统 3% 的水平。
例如，某些平台向墨西哥发送美元汇款仅收费 3 美元且实时到账。在美墨等通道，稳定币支付渗透率已达 10%-20%，并持续增长。
实施路径
实时全天候结算
- 采用 USDC、USDT 等稳定币实现即时结算；
- 集成钱包服务商（如 Fireblocks）打通银行与区块链通道；
- 在特定地区对接法币通道服务商，实现稳定币与法币兑换。
填补结算空窗
- 在银行非营业时间以稳定币临时替代法币；
- 联合供应商构建内部稳定币结算环路。
资金瞬时调拨
- 通过链上稳定币转移，绕过 ACH/电汇流程，快速向交易所或合作伙伴调动资金。
全球资金管理
- 利用稳定币实现跨国子公司间实时资金调配，建立自动化、可扩展的全球财务体系。
除基础功能外，稳定币还为“全天候可编程银行”奠定基础，未来可拓展至可编程支付、跨境资管和股票代币化等领域。
二、商业银行与企业服务
许多新兴市场的企业面临美元账户开设难、本币账户风险高、跨境付款成本高等问题。稳定币通过银行托管的合规数字美元平台，为企业提供全新解决方案。
核心价值
- 多币种管理：无需多重银行关系即可持有多种货币；
- 秒级跨境结算：绕过传统代理行网络；
- 稳定币存款生息：提供接近联邦基金利率的收益，信用风险低于本地银行。
实施路径
全球美元账户服务
- 银行通过合作方（如 Fireblocks）为企业托管稳定币；
- 降低运营成本，减少牌照需求与 FBO 账户依赖。
高收益产品
- 对接生息稳定币供应商或代币化国债合作伙伴，提供优质美元资产收益。
实时结算与资金调拨
- 支持进口商秒级支付美元货款，海外供应商即时放行货物；
- 企业财务官可跨多国实时调拨资金，服务超大型跨国集团。
资产负债表锚定
- 高通胀国家企业可使用美元稳定币锚定资产，规避本币波动风险。
三、薪资支付平台
薪资平台在向新兴市场支付薪酬时，常面临高成本、低效率的问题。稳定币通过近乎零成本、瞬时到账的跨境支付，显著优化这一流程。
核心价值
- 降低支付成本：跨境稳定币转账几乎零成本；
- 提升支付速度：承包商实时收到美元锚定付款；
- 增强透明度与自动化：区块链账本支持自动会计、税务对账。
数据显示：
- 用户平均愿支付 4.7% 溢价获取稳定币；
- 在阿根廷等国家，溢价高达 30%；
- 过去 12 个月，超 2.5 亿个数字钱包活跃使用稳定币。
实施路径
实时支付通道
- 支持稳定币支付，承包商即时收款，可通过法币通道兑换或直接消费。
闭环支付生态
- 与卡片发行平台合作，用户可直接消费稳定币；
- 提供稳定币储蓄和收益产品，增强用户黏性。
自动化会计与税务
- 利用区块链不可篡改账本，自动同步交易记录至会计系统；
- 实现代扣代缴、对账流程自动化。
可编程支付
- 通过智能合约实现批量支付、条件支付（如奖金发放）；
- 连接 DeFi 协议，提供工资融资等嵌入式金融服务。
四、卡片发行机构
传统发卡业务面临跨境扩张难、抵押金要求高、结算效率低等问题。稳定币通过新一代发卡平台（如 Rain），重塑行业可能性。
核心价值
- 全球发卡能力：利用稳定币与 Visa 合作，实现多国同步发卡；
- 降低抵押要求：24/7 结算能力减少卡组织抵押金负担；
- 提升结算效率：支持隔夜与周末结算，释放营运资金。
实施路径
美元计价全球发卡
- 与 Visa 及发卡商合作，推出稳定币支持的全球卡片计划。
灵活结算选项
- 直接使用稳定币结算，实现全天候结算；
- 或将稳定币兑换为法币后结算，降低汇率风险。
抵押管理优化
- 借助链上可验证性，建立高效抵押管理系统，降低资金需求。
常见问题
1. 稳定币是否适合所有企业？
稳定币尤其适合涉及跨境业务、高频结算、或多币种管理的企业。具体需根据业务模式、目标市场及技术能力评估。
2. 企业如何开始接入稳定币？
通常需分三步：① 选择合规稳定币（如 USDC）；② 集成钱包或基础设施服务商；③ 对接法币通道，实现出入金。
3. 稳定币的法律风险如何？
随着《GENIUS 法案》等推进，稳定币监管框架逐渐明确。建议企业选择受监管的稳定币，并合规开展业务。
4. 稳定币支付是否真的更便宜？
是的，尤其是跨境场景。传统汇款手续费可达 3% 以上，而稳定币可低至 0.3%，且速度更快。
5. 用户是否愿意接受稳定币付款？
在新兴市场，用户对稳定币接受度较高。许多地区用户愿支付溢价获取美元稳定币，以规避本币波动风险。
6. 稳定币能否与其他金融系统集成？
可以。通过 API 和智能合约，稳定币可轻松集成现有会计、税务、支付系统，提升自动化水平。
结语
稳定币已从概念验证阶段进入规模化应用时代。无论是消费银行、企业服务、薪资平台还是发卡机构，都能通过稳定币提升效率、降低成本、拓展市场。随着技术设施完善与监管框架清晰，现在正是布局稳定币解决方案的最佳时机。